Trong khi một số cơ quan quản lý bảo hiểm châu Á đang khuyến khích sự gia nhập của các công ty công nghệ mới nhằm bù đắp phần chưa được bảo hiểm bảo vệ hoặc để đáp ứng kỳ vọng của khách hàng, đến nay mô hình sử dụng hoàn toàn công nghệ vẫn chưa chứng minh được tính tự bền vững. Việc số hóa vẫn yêu cầu mô hình kết hợp, như một công ty ở thị trường ngách bắt tay với đơn vị lớn hơn hay sựhợp tác với đơn vị am hiểu về công nghệ hoặc mô hình bảo hiểm “nhúng” (embedded model).

Trong năm 2022, cơ quan quản lý bảo hiểm tại Ấn Độ, Hàn Quốc và Malaysia đã đưa bản đề xuất nhằm tạo điều kiện cho việc thành lập các công ty bảo hiểm số hoặc khuyến khích việc sử dụng các kênh công nghệ. Các nhà hành pháp hy vọng động thái này sẽ rút ngắn lại các khoảng cách và nâng cao trải nghiệm của khách hàng bằng việc tạo điều kiện cho sự gia nhập của các đơn vị công nghệ vào thị trường. Rất nhiều thị trường tại châu Á đã được trải nghiệm cơ chế mới này (regulatory sandboxes) mà chưa cần phải rót vốn đầu tư ngay.

Thực tế đang diễn ra là chính các công ty bảo hiểm số đang vật lộn với việc duy trì sự bền vững của chính họ. Nếu không có các cam kết ủng hộ lâu dài của khách hàng và sự hỗ trợ lớn hơn từ công ty mẹ, các công ty này sẽ buộc phải có lãi nhanh nhất có thể, tuy vậy điều này là không dễ dàng. Ví dụ tiêu biểu cho việc này là công ty bảo hiểm công nghệ Lemonade and Hippo, được niêm yết tại thị trường Mỹ, đã sụt giảm 80%-90% giá trị. Rất nhiều công ty bảo hiểm công nghệ được niêm yết (bao gồm công ty bảo hiểm thuần hoặc MGA) đều chứng kiến sự tuột dốc về định giá trong vòng nhiều năm qua. Trong khi những công ty này thường đẩy mạnh việc đổi mới công nghệ để nâng cao trải nghiệm của khách hàng, lợi nhuận lại trở thành vấn đề đối với họ. Bằng việc sử dụng công nghệ và dữ liệu mới như trí tuệ nhân tạo (AI) cho việc lựa chọn rủi ro và khai thác bảo hiểm, các công ty bảo hiểm kỳ vọng mức lợi nhuận cao hơn tuy nhiên vẫn chưa thành hiện thực. Điểm mạnh của các công ty bảo hiểm số là dữ liệu thu thập được và công nghệ có sẵn cho phép họ tiếp cận các nhóm đối tượng khách hàng tiềm năng cho các đối tác lớn hơn thông qua việc cung cấp các sản phẩm có quy mô nhỏ và từ đó  bán các sản phẩm có giá trị cao hơn. Trường hợp này họ có thể coi là chủ động bán lỗ (loss leader) để hướng tới giữ tệp khách hàng về lâu dài.

Trong một vài năm trở lại đây, các công ty bảo hiểm công nghệ tập trung vào các kênh phân phối – chìa khóa cho chuỗi giá trị của bảo hiểm và truyền thông hiệu quả nhằm gia tăng việc chuyển đổi. Việc thúc đẩy các kênh phân phối trực truyến đặc biệt với các đơn bảo hiểm xe cơ giới cá nhân là một trong những xu hướng đang nổi bật tại thị trường Hàn Quốc thời gian gần đây, nơi bảo hiểm xe cơ giới chiếm 70% thị phần bảo hiểm phi nhân thọ

Tuy nhiên, khi cân nhắc đến khía cạnh về kinh phí, cả nhà đầu tư và cơ quan quản lý có xu hướng ủng hộ những doanh nghiệp được hỗ trợ bởi các công ty đã thành lập hơn là các công ty tự khởi nghiệp. Các nhà đầu tư sẽ không mặn mà trừ khi có sự hợp tác giữa các công ty có quy mô lớn với các doanh nghiệp công nghệ gắn liền với các hoạt động kinh doanh chính của họ. Theo đó, các doanh nghiệp lớn đầu tư vào công ty bảo hiểm không cần thiết phải từ cùng một ngành tuy nhiên họ sẽ cần có tệp khách hàng rộng, mạng lưới lớn và hệ sinh thái kỹ thuật số. Trong khi Hàn Quốc là thị trường công nghệ lớn với các hợp đồng bảo hiểm nhúng trong các nền tảng  như Kakao, Naver thì các công ty bảo hiểm tại Nhật Bản đang tìm kiếm sự hợp tác công nghệ. Đây chính là nơi ZA Tech đã liên kết các đơn vị lớn như Tokio Marine và Sompo trên các nền tảng thương mại điện tử Yahoo Nhật Bản và PayPay. Kazy Hata, CEO của công ty công nghệ Nhật Bản và là nhà cung cấp SaaS của justInCase, xác nhận rằng trong vài năm trở lại đây, Tokio Marine, Nippon Life, Sompo Japan và MS&AD đã thử nghiệm khai phá các kênh kỹ thuật số và tìm kiếm sự hợp tác với các công ty công nghệ lớn như Amazon. Ông Hata cũng lưu ý rằng các loại hình bảo hiểm nhúng tiêu biểu như thương mại điện tử đã có sự phát triển trong vài năm trở lại đây và lý do không cần lưu trữ các sản phẩm này trên FSA là vì việc lưu trữ dựa trên đặc tính sản phẩm không phải dựa trên kênh phân phối. Tuy vậy, họ cũng sẽ yêu cầu sự hợp tác với các nền tảng có hệ thống công nghệ thông tin cao cấp hơn.

Tỉ lệ thâm nhập thị trường bảo hiểm mức độ cao và sự phát triển của hệ thống pháp lý đã giúp Nhật Bản trở thành một trong những thị trường lớn nhất của Châu Á với doanh thu phí 50 nghìn tỷ yên (40 nghìn tỉ yên cho bảo hiểm nhân thọ và 10 nghìn tỉ yên cho bảo hiểm phi nhân thọ). Tuy nhiên, với việc dân số già, rào cản ngôn ngữ và ít sự thâm nhập của các siêu ứng dụng, chỉ có một số ít công ty có thể bước vào thị trường này trong vài năm trở lại đây.

Thế nhưng, dân số của Đông Nam Á và Ấn Độ cũng như sự tăng trưởng của tầng lớp trung lưu tương ứng lại là đông lực chính cho các giao dịch bảo hiểm tại các thị trường mới nổi này. Tầng lớp trung lưu tại các quốc gia nói trên và Trung Quốc sẽ đạt mức 1,2 tỉ người tương đương 14% dân số toàn cầu vào năm 2030, theo McKinsey, và thói quen của khách hàng đã hình thành nên thị trường. Mặc dù khái niệm bảo hiểm nhúng không còn là hiện tương mới, nhưng nó trở thành chủ đề nóng hổi của thị trường bởi nó được xem như một cách để cải thiện trải nghiệm của khách hàng cũng như sự thể hiện của kênh phân phối. Bảo hiểm nhúng đang phát triển trên các thị trường lâu năm, nhưng tại thị trường Đông Nam Á, đây đang là một trong những kênh chính với khả năng thâm nhập cao, sự linh hoạt, chi phí thấp và có mức độ hiểu biết về bảo hiểm, buộc các công ty bảo hiểm phải đưa các sản phẩm của họ vào các ứng dụng. Thông thường, sự hợp tác này sẽ tạo ra các loại hình giá rẻ và xây dựng phạm vi bảo hiểm, cho phép khách hàng làm quen với các trải nghiệm và từ đó có nhiều hứng thú với các sản phẩm đắt tiền hơn.

Nhìn chung, trong thời gian tới vẫn sẽ có rất nhiều cơ hội cho sự phát triển của bảo hiểm số với rất nhiều mô hình được kỳ vọng sẽ thành công.